บล.ทรีนีตี้ ออกบทวิเคราะห์ประเมินหุ้น บมจ.ทิสโก้ไฟแนนเชียลกรุ๊ป คาดกำไรไตรมาส 4/67 อ่อนตัวเล็กน้อยจากรายได้ดอกเบี้ยสุทธิอาจทรงตัว QoQ ส่วนปี 67 คาดกำไรอ่อนตัว ส่วนปี 68 คาดกำไรทรงตัว YoY
บล.ทรีนีตี้ ออกบทวิเคราะห์ประเมินหุ้น บมจ.
ทิสโก้ไฟแนนเชียลกรุ๊ป ซึ่งคาดว่าจะเป็นแบงก์แรกของกลุ่มที่จะประกาศผลประกอบการไตรมาส 4/67 และปี 67 โดยคาดว่ากำไรไตรมาส 4/67 จะอ่อนตัวเล็กน้อยเพราะรายได้ดอกเบี้ยสุทธิอาจทรงตัว QoQ หลังสินเชื่อโดยรวมยังเติบโตค่อนข้างต่ำ ส่วนรายได้ที่มิใช่ดอกเบี้ยทรงตัวเช่นกัน แม้จะมีปัจจัยฤดูกาลส่งผลบวกต่อบางผลิตภัณฑ์ แต่มีแรงกดดันจากภาวะตลาดทุน และค่าใช้จ่ายสำรองหนี้เพิ่มตามสัดส่วนสินเชื่อ High Yield สำหรับปี 67 คาดกำไรอ่อนตัว ส่วนปี 68 คาดกำไรทำได้เพียงทรงตัว YoY เนื่องจากยังไม่เห็นปัจจัยหนุนที่เด่นชัด ราคาหุ้นปัจจุบันมี Upside ค่อนข้างจำกัดจากราคาเป้าหมาย แต่ด้วยปันผลที่ค่อนข้างสูง ทำให้เรายังคงคำแนะนำ'ซื้อ' บล.ทรีนิตี้ ระบุว่า คาดกำไรของ TISCO ใน Q4/67 ไว้ที่ 1,694 ล้านบาท อ่อนตัว 1%QoQ และ 5%YoY โดยรายได้ดอกเบี้ยสุทธิอาจทรงตัว QoQ แม้ว่าจะได้รับผลบวกจากการปล่อยสินเชื่อ High Yield บ้าง แต่สินเชื่อโดยรวมยังชะลอตัวอยู่ โดยเฉพาะสินเชื่อเช่าซื้อ และสินเชื่อ SME ที่ทางธนาคารยังระมัดระวังในการปล่อยสินเชื่อ ขณะที่รายได้ที่มิใช่ดอกเบี้ยคาดปรับตัวดีขึ้น 1%QoQ ถือว่าค่อนข้างทรงตัวเช่นกัน โดยภาวะตลาดทุนยังกดดันทั้งรายได้ธุรกิจตลาดทุน และกำไรจากการวัดมูลค่าเงินลงทุน แต่ค่าธรรมเนียมธุรกิจประกันชีวิตที่ดีขึ้นในช่วงปลายปีอาจหนุน ด้านค่าใช้จ่ายสำรองหนี้คาดเพิ่มขึ้น 5%QoQ และ 10%YoY โดยหลักเป็นการเพิ่มขึ้นตามสัดส่วนลูกหนี้ในกลุ่ม High Yield ที่สูงขึ้น และอาจได้รับผลกระทบจากภาวะเศรษฐกิจที่กระทบต่อลูกหนี้ในกลุ่มสินเชื่อเช่าซื้อ และสินเชื่อ SME พร้อมมองว่าปี 68 ยังไม่เห็นปัจจัยหนุนการฟื้นตัวของกำไร โดยคาดกำไรปี 67 จะหดตัวราว 7%YoY จากแรงกดดันด้านคุณภาพหนี้ที่ส่งผลต่อทั้งการเติบโตของสินเชื่อ และการตั้งสำรองหนี้ อีกทั้งยังมีแรงกดดันจาก NIM ที่อ่อนตัว ขณะที่ในปี 2568 เราคาดกำไรจะทำได้เพียงทรงตัว YoY แม้ว่าอาจเห็น NIM ปรับตัวดีขึ้นบ้างจากอัตราดอกเบี้ยในตลาดที่ลดลง แต่คาดว่าสินเชื่อจะยังเติบโตไม่โดดเด่น บวกกับค่าใช้จ่ายสำรองหนี้ยังปรับตัวเพิ่มขึ้น ตามสัดส่วนสินเชื่อ High Yield ที่เพิ่มขึ้น เราให้ราคาเป้าหมายปี 68 ที่ 104 บาท อิง PBV
TISCO BANK TRINITEE ANALYST FINANCIAL RESULTS PROFIT INTEREST INCOME NON-INTEREST INCOME CREDIT GROWTH ASSET QUALITY NIM
ประเทศไทย ข่าวล่าสุด, ประเทศไทย หัวข้อข่าว
Similar News:คุณยังสามารถอ่านข่าวที่คล้ายกันนี้ซึ่งเรารวบรวมจากแหล่งข่าวอื่น ๆ ได้
หุ้นไทยวันนี้ 30 ธ.ค.67บล.กรุงศรี ประเมิน SET ต่างชาติสลับซื้อมากขึ้น และเกิด Window Dressing ปลายปี
อ่านเพิ่มเติม »
หุ้นไทยวันนี้ 27 ธ.ค.67 เป้าหมายเม็ดเงินลงทุนระยะยาว กลุ่ม Domestic แนวต้าน 1410 จุดหุ้นไทยวันนี้ 27 ธ.ค.67 บล.กรุงศรี ประเมิน SET หุ้นนำเป้าหมายเม็ดเงินลงทุนระยะยาวในประเทศ กลุ่ม Domestic แนะหุ้น ADVANC, GULF, SCB แนวต้าน 1405-1410 จุด
อ่านเพิ่มเติม »
TISCO ESU แนะนำปรับพอร์ต เน้นกลุ่มอุตสาหกรรมสหรัฐฯนายคมศร ประกอบผล หัวหน้าศูนย์วิเคราะห์เศรษฐกิจและกลยุทธ์ทิสโก้ กล่าวว่า TISCO ESU ยังคงน้ำหนักการลงทุนในหุ้นมากกว่าตลาด (Overweight) ท่ามกลางเศรษฐกิจสหรัฐฯ ที่ยังขยายตัวต่อเนื่อง โดยแนะนำให้ปรับพอร์ตการลงทุนมาเน้นกลุ่มอุตสาหกรรมที่จะได้ประโยชน์จากนโยบายลดภาษีนิติบุคคล และมียอดขายส่วนใหญ่อยู่ในประเทศ
อ่านเพิ่มเติม »
ทิสโก้ชี้กำไร บจ. โตลำบาก วายุภักษ์อาจหมดแรงพยุง ปี 68 วางเป้าหุ้นไทยที่ 1,550 จุด แนะ “ลดน้ำหนัก'TISCO ESU เผยเป้าหมายดัชนีหุ้นไทยปี 2568 ที่ 1,550 จุด หวั่นกำไรบริษัทจดทะเบียนโตลำบาก ฟันโฟลว์ยังไม่ไหลเข้า ขณะที่เม็ดเงินวายุภักษ์ล็อตแรกคาดกระจายลงทุนครบแล้ว แนะนำ “ลดน้ำหนักการลงทุน” อย่างไรก็ตาม แนะนำลงทุนตลาดหุ้นสหรัฐฯ จากประโยชน์ของนโยบายทรัมป์ พร้อมให้น้ำหนักการลงทุนตลาดหุ้นญี่ปุ่น...
อ่านเพิ่มเติม »
ทิสโก้ เปิดตัว 'TISCO Art Collection' ออนไลน์ทิสโก้ เดินหน้าส่งเสริมศิลปะไทย เปิดตัว 'TISCO Art Collection' ออนไลน์ ชวนคนไทยร่วมเรียนรู้ประวัติศาสตร์ศิลป์ไทย
อ่านเพิ่มเติม »
CEO ทรีนีตี้ เชื่อมั่นการบินไทยบรรลุแผนฟื้นฟูฯ หนุนตลาดหุ้นไทยคึกคัก'วิศิษฐ์ องค์พิพัฒนกุล' CEO ทรีนีตี้ TNITY มองบวก 'การบินไทย' ประสบความสำเร็จแปลงหนี้เป็นทุน บรรลุแผนฟื้นฟูกิจการและกลับเข้าซื้อขายในตลาดหุ้นไทยกลางปี 68 ตามแผน ส่งอานิสงส์ตลาดหุ้นไทยคึกคัก
อ่านเพิ่มเติม »